Kako je bivši NBA igrač Omri Kaspi izgradio investicionu firmu vrijednu 800 miliona dolara
Omri Kaspi (Omri Casspi) i dalje pamti datum 27. januar 2024. godine kada je u Čejs centru (Chase Center) u San Francisku ugostio suosnivače kompanije Cognition AI, Skota Vua (Scott Wu) i Stivena Haoa (Steven Hao), na utakmici u kojoj su igrali njegovi bivši saigrači iz Golden Stejt Voriorsa (Golden State Warriors).
Te večeri je zvijezda Voriorsa Stef Kari (Stephen Curry) ubacio 46 poena u porazu poslije dva produžetka, ali Kaspiju je pažnju više privlačila prezentacija koja se odvijala u njegovoj loži: Vu je predstavljao startap koji razvija AI agenta za programiranje, namijenjenog tome da inženjerskim timovima drugih kompanija omogući mnogo brže pisanje koda.
„I ja sam odrastao takmičeći se“, kaže Vu, koji je kao tinejdžersko programersko čudo osvojio tri zlatne medalje na Međunarodnoj olimpijadi iz informatike i kojeg su zajednički prijatelji upoznali sa Kaspijem dok je nekadašnji NBA igrač gradio karijeru investitora.
„Moj svijet bili su takmičarska matematika i programiranje – možda malo manje poznata takmičenja od onih na kojima je Omri učestvovao. Ali kod njega se baš osjeća koliko mrzi da gubi.“
Za 38-godišnjeg Kaspija stvari se u posljednje vrijeme odvijaju prilično pobjednički.
Šetnja Palo Altom sa Vuom narednog jutra dovela ga je do odluke da učestvuje u početnoj rundi finansiranja kompanije Cognition početkom 2024, kada je startap bio procijenjen na 150 miliona dolara.
Danas je Cognition jedan od najbrže rastućih AI startupa u svijetu i, prema izvještajima, približava se novoj rundi finansiranja od milijardu dolara, koja bi njegovu vrijednost podigla na 47 milijardi dolara.
To je samo jedna od osam kompanija vrijednih najmanje milijardu dolara među ukupno 20 firmi u portfoliju Kaspijeve kompanije Swish Ventures – impresivan procenat uspjeha za venture capital (VC) firmu koja ulaže u startape u ranoj fazi razvoja.
U četvrtak je Swish objavio svoj najnoviji veliki uspjeh.
Kompanija sa sjedištem u Tel Avivu, koju je Kaspi pokrenuo 2024. nakon što je u nju uklopljen njegov prethodni fond Sheva, prikupila je 250 miliona dolara za svoj treći i do sada najveći fond.
Među investitorima su Sequoia Capital, kao i nekoliko velikih američkih penzionih fondova i fondacija.
Novi kapital podići će ukupnu imovinu kojom Swish upravlja na oko 800 miliona dolara, a ulaganja će biti prvenstveno usmjerena na infrastrukturu za vještačku inteligenciju i sajber bezbjednost.
Kaspi, koji je proveo deceniju u NBA ligi i završio profesionalnu košarkašku karijeru 2021, kaže da iskustvo sa Vuom dobro opisuje njegov investicioni pristup.
„On može da napravi šta god poželi – ja sam samo želio da poslujem sa Skotom“, kaže Kaspi.
„Želimo da ulažemo u izuzetne ljude, u ljude koji u određenoj mjeri imaju nepravednu prednost u svojim industrijama i beskompromisan mentalitet.“
Ali dok Kaspi Vua opisuje kao „jedinstvenog“, i drugi imaju sličan utisak o bivšem izraelskom krilu visokom 206 centimetara.
„Poznajem mnogo ljudi koji su bili vrhunski u jednoj oblasti, a onda, kada pređu u investiranje, to im dođe kao posao za penziju“, kaže Šon Megvajer (Shaun Maguire), partner u Sequoii koji je upoznao Kaspija 2023.
„Omri je jedan od prvih ljudi koje sam upoznao koji je bio svjetska klasa u jednoj oblasti, a zatim ušao u venture capital i shvatio ga jednako ozbiljno kao i ono čime se ranije bavio.“
Od Makabija do NBA lige
Ta posvećenost vidjela se rano.
Kaspi je odrastao u Javneu, malom gradu oko 30 kilometara južno od Tel Aviva, a profesionalno je debitovao za Makabi Tel Aviv u izraelskoj Superligi 2005. godine, sa samo 17 godina.
Četiri godine kasnije postao je prvi izraelski košarkaš koji je stigao u NBA, nakon što su ga je Sakramento Kings (Sacramento Kings) izabrao kao 23. pika na draftu.
Kaspi je tokom NBA karijere prosječno bilježio 7,9 poena po utakmici i za deset godina igrao za sedam timova.
Ipak, nijedno iskustvo nije toliko uticalo na njegove planove za život nakon košarke kao sezona 2017/18, koju je proveo u Golden Stejt Voriorsima.
Saigrači poput Karija, Kevina Durenta (Kevin Durant) i Andrea Iguodale (Andre Iguodala) razmjenjivali su u svlačionici ideje o svojim investicionim portfolijima i startapima pred IPO koji su im nuđeni.
Preduzetnici iz Silicijumske doline i investitori iz venture capital fondova redovno su sjedjeli pored terena i družili se sa igračima.
Kaspiju se činilo da je biranje pobjednika i ulaganje u preduzetnike drugi najbolji posao u svijetu – odmah poslije profesionalnog igranja košarke.
„Postoji mnogo sličnosti između sportiste i preduzetnika“, kaže Kaspi, kojeg su Voriorsi otpustili u aprilu te sezone zbog ograničenja u rosteru, ali je ipak dobio šampionski prsten nakon što je Golden Stejt (Golden State) u NBA finalu savladao Klivlend Kavaliers (Cleveland Cavaliers).
„Ima nesuglasica i rasprava, i sve pomalo liči na svlačionicu. Na kraju dana, stavite ruke zajedno, izađete i morate da pobijedite kao tim.“
Od 18 miliona dolara u NBA do prvog fonda
Kaspi je tokom NBA karijere zaradio 18 miliona dolara od plata.
Karijeru u NBA završio je 2019. u Memfis Grizlisima (Memphis Grizzlies), nakon čega je još dvije godine igrao u Izraelu.
Ali preko svojih veza sa vlasnicima NBA klubova i preduzetnicima iz oblasti San Franciska imao je pristup znatno većem kapitalu.
Tako je 2022. prikupio dovoljno novca da pokrene svoj prvi fond, Sheva, vrijedan 36 miliona dolara.
Njegova prva investicija bila je u Upwind Security, kompaniju koju je te godine osnovao Amiram Šahar (Amiram Shachar).
Kaspi je Šahara upoznao nekoliko godina ranije na neformalnom okupljanju sa izraelskim preduzetnicima nakon jedne utakmice Voriorsa.
U to vrijeme Šahar je vodio startup za upravljanje cloud infrastrukturom Spot, koji je 2020. prodao kompaniji NetApp za 450 miliona dolara.
Upwind, AI bezbjednosna platforma za otkrivanje i sprečavanje sajber napada u realnom vremenu, u početnoj rundi finansiranja 2022. vrijedjela je 65 miliona dolara.
Od tada je dostigla status „jednoroga“, sa procjenom vrijednosti od 1,5 milijardi dolara u Series B rundi u januaru.
Prema izvještajima, kompanija se sada približava novoj investiciji od 300 miliona dolara, koja bi njenu vrijednost podigla na 3,8 milijardi dolara.
Među ostalim startapima iz Swishovog portfolija čija vrijednost prelazi milijardu dolara su Eon, kompanija za klaud bekap (cloud backup) procijenjena na četiri milijarde dolara u decembru, kao i Applied Compute, koju su prošle godine osnovali bivši zaposleni OpenAI-ja i koja je u aprilu procijenjena na 1,3 milijarde dolara.
Novi partner iz svijeta šaha i izraelske obavještajne službe
Kaspi je 2024. doveo Orija Štrajhmana (Ori Streichman) kao partnera, a iste godine zajedno su pokrenuli prvi fond pod imenom Swish Ventures.
Prikupili su 63 miliona dolara, a prvi ček iz tog fonda otišao je upravo Vuovom Cognitionu.
Štrajhman, koji ima 27 godina, privukao je Kaspijevu pažnju zbog uspjeha u šahu – bio je rangirani svjetski igrač i član izraelske omladinske reprezentacije – nakon čega je pet godina proveo u prestižnoj obavještajnoj jedinici Izraelskih odbrambenih snaga.
Swish je krajem prošle godine prikupio drugi fond vrijedan 100 miliona dolara, a sada prelazi na ulaganje iz novog fonda od 250 miliona.
Plan je ulaganje u oko 12 kompanija u seed i Series A fazi, sa prosječnim čekom od oko 20 miliona dolara po investiciji.
To će biti veće investicije nego u prethodnim fondovima, ali Kaspi očekuje da njegov proces ostane isti – pronalaženje i podrška osnivačima koji dijele njegov takmičarski duh.
Oko polovine Swishovog portfolija nalazi se u Izraelu ili tamo ima značajne operacije, a Kaspi predviđa da će se u narednoj deceniji iz startap zajednice u Tel Avivu pojaviti kompanija vrijedna 100 milijardi dolara.
On gotovo svakog mjeseca putuje u SAD, gdje ostaje oko nedjelju dana i sastaje se sa osnivačima i investitorima u Njujorku ili Silicijumskoj dolini.
Košarkaške veze kao poslovna prednost
Megvajer iz Sequoie posebno ističe Kaspijevu sposobnost da startap kompanije poveže sa potencijalnim klijentima.
Kaspi često iznajmi ložu na utakmici Voriorsa ili organizuje večere kako bi okupio osnivače startapa i direktore informacionih tehnologija velikih kompanija.
Vu kaže i da je Kaspi veoma koristan Cognitionu pri zapošljavanju.
Ako je kandidat za posao ljubitelj košarke, Kaspi je uvijek spreman da ga pozove i pomogne da se posao zaključi.
„Imao sam veliku sreću da igram zajedno sa budućim članovima Kuće slavnih, i kada vrhunski uspjeh gledate iz neposredne blizine, počnete da prepoznajete određeni obrazac“, kaže Kaspi.
„Onda želite da isti obrazac prepoznate i kod osnivača.“
„Za nas su osnivači naše zvijezde, a mi smo tu da ih podržimo. To je, naravno, njihova predstava, a naš posao je da postavimo blok i pojavimo se u trenucima kada je to najvažnije.“
Hank Tucker, Forbes
How NBA Journeyman Omri Casspi Built An $800 Million Venture Capital Firm